Subsidio Frech en Colombia: qué es, montos VIS y No VIS
El subsidio Frech (Fondo de Reserva para la Estabilización de la Cartera Hipotecaria) cubre parte de la tasa de interés de créditos hipotecarios en Colombia. En 2026, con el SMMLV en $1.750.905, cambian los rangos de vivienda VIS y No VIS que pueden acceder al beneficio. Aquí tienes las coberturas vigentes, los requisitos y qué hacer antes de firmar.
Comprar una vivienda en Colombia con ahorros propios sigue siendo cuesta arriba y el crédito hipotecario, aunque suaviza la barrera de entrada, no es barato. El subsidio Frech es una de las palancas del Estado para hacer viable la compra, sobre todo en vivienda de interés social. En 2026, con el SMMLV en $1.750.905, cambian los rangos de vivienda que aplican y los montos de subsidio. Aquí tienes qué es el Frech, cuánto cubre en VIS y No VIS y qué requisitos debes cumplir para acceder.
¿Qué es y cuánto es el subsidio Frech?
Puntos clave
Frech es el fondo del Banco de la República que subsidia la tasa de interés hipotecaria.
SMMLV 2026: $1.750.905 (Decreto 0159/2026).
VIS: cobertura hasta 5 puntos en tasa por 7 años según valor de la vivienda.
No VIS: 42 SMMLV distribuidos en 84 meses (~$875.452/mes).
¿Qué es el subsidio Frech?
El artículo 48 de la Ley 546 de 1999 autorizó la creación del Fondo de Reserva para la Estabilización de la Cartera Hipotecaria (Frech), con el objetivo de facilitar la financiación de vivienda referida al índice de precios al consumidor.
El Decreto 2670 de 2000 reglamentó la Ley y firmó el convenio de administración del Frech entre la Nación (Ministerio de Hacienda y Crédito Público) y el Banco de la República. Ese esquema sigue vigente en 2026: el subsidio no es dinero directo al comprador, sino una cobertura sobre la tasa de interés del crédito hipotecario o del contrato de leasing habitacional.
Subsidio Frech: VIS (Vivienda de Interés Social)
El subsidio VIS facilita la financiación de vivienda de interés social nueva y urbana, cubriendo un porcentaje de la tasa de interés pactada en el crédito. La cobertura depende del valor comercial de la vivienda (según avalúo) y del SMMLV vigente.
Con el SMMLV 2026 en $1.750.905, los rangos quedan en:
VIP (hasta 90 SMMLV): hasta $157.581.450.
VIS entre 90 y 135 SMMLV: hasta $236.372.175.
VIS entre 135 y 150 SMMLV (ciudades principales): hasta $262.635.750.
Cobertura de tasa de interés (7 años)
Segmento
Valor de la vivienda (SMMLV 2026)
Cobertura
VIP
Hasta 90 SMMLV ($157,58 M)
5,00 puntos por 7 años
VIS
De 90 hasta 135 – 150 SMMLV ($236,37 M – $262,64 M)
4,00 puntos por 7 años
Requisitos del Frech VIS
Ingresos familiares totales no superiores a 8 SMMLV (para 2026, hasta $14.007.240 mensuales).
No ser propietario de una vivienda en Colombia.
No haber recibido antes el beneficio de cobertura del Decreto 1143 de 2009.
Subsidio Frech: No VIS
El Frech No VIS facilita la compra de vivienda nueva urbana que no califica como interés social, independientemente del nivel de ingresos. Se dirige a hogares que pueden asumir un crédito hipotecario pero necesitan aliviar la carga de intereses.
Características
Administrado por el Banco de la República; comercializado a través de los bancos y del Fondo Nacional del Ahorro (FNA).
Cobertura del monto mensual de intereses sobre el saldo de capital vigente no vencido, sea del crédito o del leasing habitacional.
Cuantía: 42 SMMLV, que con el SMMLV 2026 equivale a $73.538.010.
Vigencia: 7 años (84 cuotas). La cuota mensual de subsidio ronda los $875.452.
Valor máximo de la vivienda: 500 SMMLV ($875.452.500 en 2026).
Requisito: no haber sido beneficiario, a cualquier título, de una cobertura a la tasa de interés Frech.
Aplica a crédito de vivienda o contrato de leasing habitacional, vivienda nueva y urbana.
Rango de precios del Frech No VIS 2026
Municipios regulares: vivienda entre 135 SMMLV ($236.372.175) y 500 SMMLV ($875.452.500).
Aglomeración urbana (Bogotá, Barranquilla, Cali, entre otras): vivienda entre 150 SMMLV ($262.635.750) y 500 SMMLV ($875.452.500).
⚠️ Antes de firmar el hipotecario: cinco cosas que debes calcular
Cuota total mensual (con seguros e impuestos) ≤ 30 % del ingreso familiar neto.
Tasa efectiva anual real, no solo la nominal: incluye seguros de vida y todo riesgo, estudio de crédito, avalúo y comisión de desembolso.
Diferencia entre crédito UVR y tasa fija: en UVR pagas menos hoy pero asumes riesgo de inflación; en tasa fija pagas más pero sabes tu cuota final.
Penalidad por prepago o cancelación anticipada; en Colombia la Ley 546/1999 obliga a permitir prepago sin sanción.
Qué pasa si dejas de pagar: reporte a Datacrédito/TransUnion, embargo de garantía y ejecución hipotecaria.
Preguntas frecuentes sobre el Frech
El Frech No VIS entrega el equivalente a 42 SMMLV. Con el SMMLV 2026 de $1.750.905, la cuantía total sube a $73.538.010, distribuidos en 84 cuotas mensuales (7 años).
Siete años (84 meses). La cuota mensual de subsidio va directo a cubrir intereses del crédito o del contrato de leasing habitacional; el capital lo sigues pagando tú.
Vivienda nueva urbana que supere los 135 SMMLV ($236.372.175 en 2026) o los 150 SMMLV ($262.635.750) si está en ciudad principal según el Decreto 1467/2019. El tope superior es 500 SMMLV ($875.452.500).
No. Ambos exigen que no hayas sido beneficiario, a cualquier título, de una cobertura a la tasa de interés Frech. Si te asignaron uno, no puedes acceder al otro.
Directamente con el banco o entidad financiera al momento de estructurar el crédito. La entidad valida los requisitos, comunica al Banco de la República y asigna el cupo hasta que se agote la vigencia del programa cada año.
El Frech es una de las palancas más eficientes para reducir el costo real de un crédito hipotecario en Colombia, pero conviene planificar con calma: la cuota efectiva la sigues pagando durante los 7 años del beneficio y la deuda total va más allá. Antes de firmar, calcula la cuota completa con seguros, evalúa si el UVR o la tasa fija encajan con tu perfil y confirma la disponibilidad del cupo del programa con tu banco.
